The Nasdaq fell 1%, with large-cap tech stocks down about 2%. Oracle experienced its deepest plunge in over twenty years, while oil prices reached a ten-month high.

市場等待週三和週四分別發佈的美國 8 月 CPI 與 PPI 通脹數據，有望影響到美聯儲貨幣政策路徑。目前對 9 月不加息的預期屬於板上釘釘，對 11 月加息 25 個基點的押注徘徊在 36%。

蘋果 iPhone 15 全系告別劉海屏和 Lightning 端口，最高端的 Pro Max 有所提價但內存擴充，智能手錶升級芯片，AirPods Pro 充電盒改為 USB-C 端口，均符合傳聞，股價跌幅擴大至 2.5%。

美國白宮宣佈，英偉達、Adobe、IBM、Palantir、Salesforce 等八家公司自願承諾管理 AI 風險，包括展開推出前的安全測試、為 AI 生成內容添加數字水印等。

在週四歐洲央行公佈利率決議之前，交易員將 9 月加息 25 個基點的可能性小幅升温至 50%，對今年底之前還會再加息一次且為週期內最後一次加息的市場預期也提升。

據媒體報道，歐洲央行將下調今明兩年的歐元區經濟增長預期，並維持 2024 年歐元區通脹預期在 3% 上方，仍超過 2% 的官方目標。

納指跌 1%，道指尾盤轉跌，大型科技股普跌約 2%，中概指數漲 1.2%後微跌，甲骨文跌 13%

市場重燃 “油價上漲將推高通脹” 的恐慌情緒，9 月 12 日週二，美股低開低走，午盤時觸及日低。道指最深跌超百點，標普 500 指數最深跌 0.5%，昨日漲超 1% 的科技股大本營納指跌 0.9%。

午盤時道指轉漲近 190 點，主要受到成分股石油巨頭雪佛龍漲 2% 的推動，微軟和蘋果位列最差成分股。其他指數跌幅收窄，羅素小盤股漲 0.3%，與道指在午盤後刷新日高。

最終，除小盤股外美股齊跌，標普和納指止步兩日連漲，收於日低附近，納指跌 1%；道指止步三日連漲，仍收復上週二以來跌幅，羅素小盤股在止步四日連跌後連漲兩日，脱離兩週低位：

標普 500 指數收跌 25.56 點，跌幅 0.57%，報 4461.90 點。道指收跌 17.73 點，跌幅 0.05%，報 34645.99 點。納指收跌 144.28 點，跌幅 1.04%，報 13773.61 點。納指 100 跌 1.1%，羅素 2000 小盤股漲 0.01%，“恐慌指數” VIX 收漲 3.12%，報 14.23。

標普 11 個板塊普跌，信息技術/科技收跌 1.8%，電信服務和可選消費跌約 1%，金融板塊則漲近 1%，能源板塊漲超 2% 追隨油價走高。

明星科技股齊跌。元宇宙” Meta 和微軟跌近 2%，均脱離一個半月最高；亞馬遜和谷歌 A 跌超 1%，均脱離一年多最高；蘋果跌 1.7% 至三週低位；奈飛跌 2.4% 至月內最低；昨日漲 10% 的特斯拉轉跌超 2%，脱離近兩個月最高。

芯片股漲跌不一，費城半導體指數盤中轉跌 0.8%，恢復連日跌勢且重返兩週低位。英特爾漲 0.7% 再創去年 7 月來最高，AMD 漲超 1% 後微跌，刷新兩週最低，英偉達尾盤轉跌 0.7%，連跌五日至近四周最低。台積電美股漲 1% 脱離近四個月最低。

AI概念股尾盤跳水。C3.ai 轉跌 0.4% 下逼三個半月低位；Palantir Technologies 跌超 1%， BigBear.ai 轉跌超 1%，仍徘徊月內高位；SoundHound.ai 漲幅顯著收窄至 0.4%，離逾三週低位不遠。

消息面上：

天風國際郭明錤稱年底前不大可能有新款 iPad。瑞銀率先下調 iPhone15 出貨量，稱由於面臨華為新機等風險，將蘋果 iPhone15 系列新機出貨量由 8000 至 9000 萬部下調至 7800 萬部。

美國司法部稱 Alphabet 旗下的谷歌公司每年開銷超過 100 億美元，以維持在搜索引擎和移動設備領域的壟斷地位，這樣的做法正在扼殺市場競爭。

推出不到兩個月的英偉達 GH200 Grace Hopper 超級芯片首次亮相 AI 性能基準評測，具有更高的內存帶寬和更大的內存容量的 GH200 比 H100 GPU 性能提升了 17%。

台積電批准對 ARM Holdings 投資不超過 1 億美元，並以不超過 4.328 億美元從英特爾手中收購奧地利芯片公司 IMS 的 10% 股權，代工廠台積電股價還受益於高通與蘋果的芯片供應延長協議。

熱門中概追跌美股大盤，盤初一度跑贏。ETF KWEB 漲 1% 後轉跌 0.1%，CQQQ 微漲，納斯達克金龍中國指數（HXC）盤初漲 1.2% 後收盤微跌，站穩 6800 點上方，脱離上週五所創兩週最低。

納斯達克 100 成份股中，京東跌 0.6%，百度漲 2% 後微跌，拼多多漲 1.5%。其他個股中，阿里巴巴漲超 1% 後轉跌 0.5%，騰訊 ADR 漲 0.3%，B 站漲 0.4%，新能源車普漲，蔚來汽車漲超 2%，理想汽車漲近 3%，小鵬汽車漲近 1%。

地區銀行股指漲近 1%至一週高位。行業基準費城證交所 KBW 銀行指數（BKX）漲 1.7%，連漲三日至 9 月 1 日來最高，5 月 4 日曾創 2020 年 10 月以來最低。KBW 納斯達克地區銀行指數（KRX）漲 0.8%，5 月 11 日創 2020 年 11 月來最低；SPDR 標普地區銀行 ETF（KRE）漲 0.8%，5 月 4 日創 2020 年 10 月來最低。

“美國四大行” 齊漲超 1%，富國銀行漲近 3% 領跑，摩根士丹利一度漲超 3% 創近兩個月最大漲幅。一些重點地區銀行升幅更大，阿萊恩斯西部銀行（Western Alliance Bancorp）漲超 2%，Zions Bancorporation 漲近 7%，Keycorp 漲 5%，西太平洋合眾銀行（PacWest Bancorp）漲 0.5%。

其他變動較大的個股包括：

甲骨文二季度收入和下季收入指引差強人意，跌 13.5% 創 2002 年 3 月以來最大單日跌幅，至三個月最低。亞馬遜、谷歌、微軟等雲競爭對手齊跌，但微軟週四將於甲骨文更新合作伙伴關係。

“越南特斯拉” VinFast Auto 盤初跌近 7% 並一度失守 16 美元，其向美國證券交易委員會 SEC 登記，股東們將賣出大約 1080 萬股股票，午盤後轉漲 4%。

美國紙業和包裝巨頭 WestRock 同意與歐洲最大競爭對手 Smurfit Kappa 合併，組建全球最大的包裝公司之一，WestRock 最高漲超 7%，但 Smurfit Kappa 歐股跌近 10% 至兩個月低位。

知情人士稱，由於投資者興趣濃厚，本週將進行美股 IPO 的芯片設計公司 Arm 發行價可能突破每股 51 美元，最終估值或高於 545 億美元，英偉達、蘋果和台積電都將參與 “打新”。

歐股漲跌不一，泛歐 Stoxx 600 指數收跌 0.18%，上週五剛打破了自 2018 年 2 月以來最長的七日連跌紀錄，化工股跌 1.5% 領跌大盤，汽車與電信股則漲 0.7%。英國和意大利股指上漲，俄羅斯 RTS 指數漲超 1.5%，德法股指下跌。

兩年期美債收益率重上 5%，10年期收益率尾盤轉跌仍徘徊三週高位

對貨幣政策更敏感的兩年期美債收益率升超 2 個基點，重回 5% 關口上方，收復上週四以來大部分跌幅。10 年期基債收益率盤中漲超 1 個基點至 4.30%，尾盤轉跌 2 個基點，仍徘徊三週高位。

歐元區基準的 10 年期德債收益率尾盤升不足 1 個基點，兩年期收益率升 3 個基點，法國、意大利和西班牙基債收益率均升不足 1 個基點，明年將大量發債的希臘基債收益率漲 5 個基點。

同時，兩年與 10 年期英債收益率均跌約 5 個基點，英國截至 7 月的三個月內勞動力市場出現更多降温跡象，失業率抬頭，工資增長符合預期，有分析預計 9 月加息將是最後一次。

油價盤中漲 2%再創十個月最高，美油一度升破 89美元，布油站上 92美元

受供應前景趨緊推動，油價再漲 2% 至去年 11 月來的十個月最高。WTI 10 月期貨收漲 1.55 美元，漲幅 1.77%，報 88.84 美元/桶。布倫特 11 月期貨漲 1.42 美元，漲幅 1.56%，報 92.06 美元/桶。

美油 WTI 最高漲超 2 美元或漲 2.4%，升破 89 美元，布倫特最高漲 1.74 美元或漲 1.9%，升破 92 美元。自去年 11 月 11 日以來，WTI 收盤價從未突破過每桶 90 美元。

OPEC 最新月報維持對今明兩年強勁的油需增長預期不變，稱儘管利率上升，但主要經濟體的韌性好於預期。OPEC 成員國利比亞遭遇災難性洪水侵襲，多個石油出口碼頭週末起關閉。

OPEC 還稱，由於沙特延長自願減產 100 萬桶/日至今年底，原油市場的供應缺口將達每天 300 萬桶。美國能源部將今明兩年的布油價格預期上調近 2 美元。

但美國銀行警告稱，隨着油價上漲，美聯儲暫停加息的政策將面臨風險。國際能源署 IEA 也稱，世界正處於化石燃料時代的 “終結”。

歐洲基準的 TTF 荷蘭天然氣尾盤跌超 4%，ICE 英國天然氣跌 2%，雪佛龍在澳大利亞的兩個 LNG 終端工人從上週五起罷工，澳大利亞公平工作委員會稱勞資糾紛案將於下週五審理。美國天然氣期貨漲超 5%。

美元尾盤衝高回落，日元失守 147，離岸人民幣接近一週高位，比特幣升破 2.6萬美元

關鍵通脹數據發佈前，衡量兑六種主要貨幣的一籃子美元指數 DXY 轉漲 0.3% 至 104.90，上週四曾創六個月盤中最高，昨日創 7 月 13 日以來最大跌幅。但美股尾盤小幅轉跌。

歐元兑美元最深跌 0.4% 並下逼 1.07，脱離一週高位。英鎊兑美元最深跌 0.4% 並重新跌穿 1.25。日元兑美元跌 0.4% 失守 147 關口，昨日曾漲超 1% 創 7 月 12 日來最大漲幅，一度升穿 146。

離岸人民幣兑美元一度失守 7.31 元，較上日收盤最深跌近 120 點，美股盤中跌幅收窄，並重回 7.30 元一線，徘徊一週高位，昨日曾最高反彈 670 點，創六個月來最大單日漲幅。

主流加密貨幣集體反彈。市值最大的龍頭比特幣漲超 3% 並升破 2.6 萬美元，昨日盤中曾在三個月來首次失守 2.5 萬美元。第二大的以太坊漲 2% 並上逼 1560 美元，脱離六個月最低。但美國證監會 SEC 主席警告稱，加密數字貨幣行業充滿欺詐和濫用區塊鏈技術優勢，暗示加強監管。

現貨黃金一度失守 1910美元至近三週最低，倫鎳失守 2萬美元跌超 2.7%

美元反彈令黃金期貨止步兩日連漲，COMEX 12 月黃金期貨收跌 0.62%，報 1935.10 美元/盎司，至 8 月 23 日以來的三週最低。昨日漲近 1% 的期銀微漲。

現貨黃金最深跌近 15 美元或跌 0.8%，一度失守 1910 美元整數位，創 8 月 25 日以來的兩週多盤中最低。現貨白銀小幅上漲，昨日曾為 8 月 29 日以來首次上漲。

有分析稱，若美國本週通脹數據高於市場預期，人們對美聯儲今年再加息一次的押注會升温，或不利於短期金價。但歐洲經濟面臨挑戰將最終帶來避險買盤。

計價貨幣美元走高和 LME庫存增加令倫敦工業基本金屬普跌。經濟風向標 “銅博士小幅下跌，失守 8400 美元關口，昨日曾漲 1.9% 並脱離上週五所創 8213 美元的三週最低。數據顯示，LME 註冊倉庫的銅庫存升至去年 10 月來最高水平，或暗示短期需求承壓。

昨日漲 1% 的倫鋁也小幅下跌，失守 2200 美元。昨日漲 2.7% 的倫鋅跌超 1% 並失守 2500 美元，脱離近六週高位。昨日漲 1% 的倫鉛也跌超 1%。昨日漲超 2% 的倫鎳跌超 2.7%，失守 2 萬美元整數位心理關口，盤中創近四周最低。倫錫跌 1% 重返月內低位。