下半年多数阶段，美股呈现大盘成长股搭台（震荡横盘、等待新的科技进展或盈利改善）、中小盘科技股（估值合理偏低，AI 赋能可以提高估值）值得挖掘的局面。但是要小心美国通胀下不去及美联储鹰派的超预期风险，或将导致美股阶段性出现较大震荡调整。

张忆东：美股下半年可能震荡，但 AI 主导的科技行情仍将延续！

高盛相信，阿里当前估值有吸引力，未来估值有望提升：管理层通过持续回购、拟议的云业务全面分配给股东、承诺双重主要上市以及子公司 “1+6+N” 重组缩小亏损等积极措施，加上创始人推动淘天集团三年反击计划以捍卫其在中国电商领域的市场领导地位，将为该股票带来估值倍数提升。

大行速睇 | 阿里还能再涨近 60%？英伟达、Netflix、Meta 目标价获上调！

奈飞盘前涨 1.4%，花旗将其目标价从 100 美元上调至 500 美元。

美团：于 2023 年 6 月 29 日（交易时段后）订立交易协议，收购光年之外的全部权益。

Semiconductor, photovoltaic, and telecommunications sectors led the gains, while online education, gold, aviation, and CRO weakened.

Hong Kong stocks closed lower, with the Hang Seng Index ending its two-day winning streak. Telecommunications stocks led the gains, while technology stocks were weak. BIDU-SW fell more than 4%.

Wedbush 认为，苹果服务收入将是市值增长的最大推动力，仅这一领域的潜在收入估值就高达 1.4 万亿美元！更不用说还有 iPhone 15 小周期、AI 加入 Vision Pro 双重助力！

华尔街看多！苹果市值为何有望冲上 4 万亿美元？

美股新能源汽车股盘前走低，蔚来汽车跌超 3%，小鹏汽车跌超 2%，理想汽车跌近 2%。

美光科技盘前涨超 3%，Q3 营收 37.5 亿美元高于预期，CEO 称营收低谷已过。

未成年用户只可以在 7 月 1 日至 8 月 31 日期间的每周五、六、日晚 20 点至 21 点之间登录体验游戏，其余均为禁玩时段。

只能玩 26 个小时！腾讯等国内游戏厂商集体发布暑期未成年人限玩通知

美联储主席鲍威尔：货币紧缩的全面效果，特别是对通胀的影响，需要时间才能显现出来。

不过布林肯同时声称，美国希望确保在竞争中处于优势地位，并 “能够掌控未来的发展方向”。另外他还认为美中高官之间的互访会增多。

又放风？布林肯称寻求与中国 “和平共处”，同时声称美中竞争无明确终点线

据台湾《电子时报》，半导体行业人士透露，超微半导体 CEO 苏姿丰将于 7 月中赴台与祥硕、日月光集团会面，并拜访台积电总裁魏哲家等高层。苏姿丰此行主要由于此前传言英特尔已修正与台积电在 3 纳米的合作，对于未来 2 年 PC 平台仍停留在 4 纳米的 AMD 而言将是一大危机。AMD 将与台积电商议 4/3 纳米制程及先进封装合作策略。由于上半年 PC、服务器平台营收与出货显著衰退，且面对英特尔第三季度将扩大发动价格战，据了解，超微已迅速调整策略，第 3 季将降价应对。

台媒：AMD 首席执行官 7 月将赴台拜访台积电高层，商议 4/3 纳米制程合作

市场消息，奶茶连锁店古茗选择高盛和瑞银来安排香港 IPO。

金十数据 6 月 29 日讯，据日经新闻报道，软银集团的日本移动通讯子公司将开发一个专有的生成式人工智能系统。他们将着手学习金融和医疗等特定领域的技术。为开发系统，软银将投资 200 亿日元，使用英伟达的图形处理单元建立计算基础设施，并计划在几年内向企业客户推出服务。

日经新闻：软银计划开发生成式人工智能

张忆东判断，港股下半年延续低位拉锯，short cover 式反弹或在夏季、年底，短期立足这类交易性机会，中期关注龙头公司业绩能否在未来 1-2 个季度持续释放利润。

张忆东：港股下半年或有 short cover 式反弹，博弈互联网的跌深反弹！

路透纽约 6 月 29 日 - 从银行业动荡到经济健康状况一再出现疑虑，尽管面临诸多障碍，美国股市今年上半年仍蹭蹭上涨。

《图表新闻》迎接 2023 年下半场，美股投资者六大关键提问

Morgan Stanley expects that in a 4% inflation scenario, Brent crude oil incentive prices will rise to $80-100 per barrel.

Morgan Stanley: Global crude oil demand is far from peaking, with a supply-demand gap of over 4 million barrels per day by 2030, and oil prices may rebound significantly.

Piper Sandler：将英伟达目标价从 440 美元上调至 450 美元。

微软正积极探索生成式 AI 的各种可能，未来的应用场景之一，就是为用户炒股提供信息参考，可以预判未来的价格走势。微软广告和网络服务主管 Mikhail Parakhin 在最新推文中表示，会在未来几个月内，邀请 Bing Chat 用户参与测试 AI 炒股功能。 微软表示分析股价模型，可以预测某支股票在某个时间高于或者低于某个价格的概率，帮助投资者做出更明智的投资决策。微软表示这项新功能主要使用期权定价方式预测，综合当前股票价格、行使价、到期日和股票的波动性等诸多因素，创建新模型来预判股价走势。

必应聊天将解锁 AI 炒股功能：免费提供，可预判股价未来走势

凯茜·伍德的方舟投资管理公司周三进一步减持特斯拉，又卖出 28368 股，按当天收盘价计算价值约 730 万美元。这是伍德的公司本月第六次减持特斯拉，累计已抛售逾 56 万股，套现约 1.42 亿美元。伍德的基金周三继续买入芯片股，包括 26656 股台积电股票，价值 269 万美元，以及 4576 股 AMD 股票。

“木头姐” 进一步减持特斯拉，增持台积电

作为生活服务领域的巨头，美团开始推出泛文娱、游戏等领域的相关服务，吸引用户停留更久。记者注意到，在美团 App 内已经上线了《原神》的云游戏入口，用户无需下载即可在美团内游玩《原神》。目前，美团在各渠道都开始推广自己的游戏服务，近期美团还在抖音上推广自己的游戏服务。此外，美团 App 还上线了小说书城、短剧等服务。

美团上线《原神》云游戏

方舟基金减持价值 800 万美元的特斯拉股票，买入 50.2 万美元的 AMD 股票。

甲骨文将数据库扩展至部署 Ampere 芯片，对英特尔造成打击。

甲骨文加码布局 AI! 英伟达赢麻了 英特尔望洋兴叹

6 月 29 日，《曼谷邮报》报道称，蚂蚁集团可能会寻求一个合作伙伴来向泰国央行申请虚拟银行牌照。负责泰国蚂蚁集团全球商户合作的 SittipongKittiprapapong 表示，蚂蚁集团希望支持其潜在合作伙伴的业务运营。蚂蚁集团目前与韩国 Kakao 银行的移动支付业务 KakaoPay 合作，在泰国市场提供支付服务。近日，泰国汇商银行（SCBX）与 Kakao 银行宣布将合作向泰国央行申请虚拟银行牌照，并计划吸引更多合作伙伴加入财团。

泰媒：蚂蚁集团可能为泰国虚拟银行牌照寻求合作伙伴

大型科技股多数下跌，阿里巴巴、百度跌超 1%，华虹半导体开涨 3.84%，小鹏汽车涨近 3%，携程涨 1.17%。

港股回调，恒生科技跌超 1%，半导体、电力领涨，黄金、CRO 走低

Xpeng will hold an official launch event for the G6 today starting at 8 pm Beijing time, where the official pricing will be announced. The post Xpeng shares up nearly 20% this week ahead of G6 launch appeared first on CnEVPost. For more articles, please visit CnEVPost.

Xpeng shares up nearly 20% this week ahead of G6 launch

近日 TikTok CEO 周受资亲自组织美国的 MCN 机构和 TikTok Shop 商家开会。会议上，周受资鼓舞大家要对 TikTok Shop 有信心，不过并没有宣布新的政策。尽管如此，许多商家依旧认为，这是 TikTok 电商即将在美国市场发力的信号。因为 TikTok 电商此前一直由康泽宇负责，周受资很少直接过问。多位 TikTok Shop 美国本土商家反馈，最近店铺数据趋好。某女装店铺单周浏览量上涨超 60%，买家数及 GMV 均有所提高。这似乎也预示着，TikTok Shop 即将发力美国站点。

周受资亲自组织商家开会，TikTok 电商或将在美国市场发力

市场消息，方舟基金出售价值 800 万美元的特斯拉股票。

“拜登政府考虑扩大对华芯片限制” 的消息传出。据路透社 29 日最新消息称，英伟达首席财务官科莱特•克雷斯表示，虽然限制对华出口人工智能芯片不会立即产生重大影响，但这 “将导致美国产业永久丧失机会”。“从长远来看，如果实施禁止向中国出售我们的数据中心图形处理单元的限制措施，将导致美国产业永久丧失在全球最大市场之一竞争和领先的机会，并对我们未来的业务和财务业绩产生影响。” 英伟达首席财务官克雷斯说。

美拟扩大对华芯片限制，英伟达首席财务官：将令美产业永久丧失机会

兴业证券全球首席策略分析师张忆东在兴业证券 2023 年中期策略会上表示，下半年美国通胀缓慢下行，高利率环境将对四季度经济形成拖累，美股市场先扬后抑，四季度美债十年期收益率有望回到 3.5 以下。战略性看多 A 股和美股的科技行情，多关注安全发展格局下 A 股的三大结构性机会，数字经济仍是今年的最强主线。地缘政治风险影响下，港股宜被看作债券市场来配，高股息深度价值的央企值得战略性配置。

兴业证券张忆东：战略性看多 A 股和美股科技行情 港股宜被当作 “债市”

东芝总裁称，正在加速广泛采用生成式 AI。

36 氪获悉，网传京东在日前提交的 SEC 文件（144 表格）中，京东集团董事长刘强东关联公司 Fortune Rising 出售了 80 万份 ADS（1ADS=2 普通股），按文件公开前一天的收盘价估算，这批股票价值约 2790 万美元。然而据查询公司年报等公开信息及从知情人士了解，此次减持的 Fortune Rising 是一个员工持股平台，是在 6 月 30 日交易窗口期关闭前有一些员工减持了部分股票，并非刘强东个人减持。

网传刘强东减持京东股票不实，经核实为员工持股平台减持

恒指高开 0.04%，恒生科技指数跌 0.15%。B 站、百度、阿里巴巴等跌超 1%。

阿里云们，降价 “钓鱼”

6 月 28 日，网传腾讯 TEG CDC 整体解散，人员涉及设计师、开发人员等，规模大约为数百人。 对此，腾讯回应称，此次变动是公司内部正常的组织架构调整，出于业务发展需要，不涉及人员优化。 据悉，CDC 是腾讯技术工程事业群下属的一个中台化的设计支持部门，全称 “腾讯用户研究与体验设计部”，2003 年开始组建，CDC 的初创成员唐沐、陈妍曾带领团队完成了 QQ2003、QQGame、TM1.0 等设计工作。

腾讯回应网传设计部门解散：正常架构调整，不涉及人员优化

耶伦称，双方 “需要就彼此分歧进行讨论，以免产生误解”。

释放信号？耶伦受访时承认美中存在分歧，称希望到中国重建联系

大模型是不是豪华游戏？大模型市场是否出现了泡沫？

三个月诞生 79 个基础大模型，中国到底需要什么大模型？

DeepMind's weather forecasting model, GraphCast, powered by artificial intelligence technology, can generate a 10-day weather forecast in less than 60 seconds.

Deepmind Executive: AI Will Help Humanity Improve the Environment

The four major central banks of the United States, Europe, Japan, and the United Kingdom have issued strong statements: there is more tightening to come.

鲍威尔暗示 7 月和 9 月可能接连加息，三大指数中只有纳指收涨。热门中概股大多下跌，阿里巴巴跌近 3%。京东董事长刘强东拟年内第 7 次减持京东股票。大陆版微信支付将于 7 月起开放境外 Visa 卡绑定。甲骨文重度押注 AI，今年将购买数十亿美元英伟达芯片。比亚迪重申在巴西设立工厂的计划。网易游戏在游戏行业首次推出 AI 巡逻员。TikTok 拟最快下月在美国推出在线零售商店。

早餐 | 美联储主席意外强硬鹰派讲话打击美股，字节跳动发布大模型 MaaS 平台 “火山方舟”

甲骨文公司创始人兼董事长拉里·埃里森在一次活动上表示，该公司今年将花费数十亿美元购买英伟达的 GPU，在其投资的芯片初创公司安培计算和 AMD 的 CPU 上投入的资金更多。他说：“今年，甲骨文将从三家公司购买 GPU 和 CPU，我们将从英伟达那里购买 GPU，我们将斥资数十亿美元购买这些 GPU。我们将在 Ampere 和 AMD 的 CPU 上花费三倍的钱。我们仍然在传统计算机上花费更多的钱。

甲骨文创始人：今年将购买数十亿美元英伟达芯片，在 CPU 上投入更多

比亚迪巴西子公司负责人 Tyler Li 称，比亚迪将在巴西拥有自己的工厂。该公司正在与巴伊亚州的地方当局和联邦政府官员就在当地建立工厂进行磋商。Tyler Li 表示，该工厂的年产能约为 15 万辆。关于投资，该公司没有为工厂所需的资源设置限制，这将取决于其技术人员的分析。比亚迪全球副总裁 Stella Li 和 Tyler Li 将于当地时间下午 5:30 在巴西利亚与总统卢拉、其幕僚长 Rui Costa 以及巴伊亚州州长 Jerônimo Rodrigues 会面。

比亚迪重申在巴西设立工厂的计划

B 站 CEO 陈睿表示：“用更真实的播放分钟数去替代播放次数，作为 B 站视频的主要外显数字，我相信这对用户是一个更有用的参考，这个视频内容是不是足够好，是不是值得点进去看。

B 站将以播放时长代替次数，陈睿：创作激励金已覆盖 110 万 UP 主

Micron Tech reported an adjusted loss per share of $1.43 for the third quarter, compared to analysts' expectations of a loss of $1.59 per share. The company's adjusted revenue for the third quarter was $3.75 billion, surpassing analysts' expectations of $3.69 billion. The operating loss for the third quarter was $1.47 billion, lower than analysts' forecasted loss of $1.69 billion. The adjusted profit margin for the third quarter declined by 16.1%, which was slightly better than analysts' expectation of a 21.1% decline. It is projected that the adjusted revenue for the fourth quarter will be between $3.7 billion and $4.1 billion, while analysts expect it to reach $3.87 billion. The profit margin for the fourth quarter is expected to decline by 8% to 13%, compared to analysts' forecasted decline of 2.79%.

Micron Tech's profit decline was narrower than expected, and the stock price rose more than 5% in after-hours trading | Financial Report Insights

鲍威尔暗示可能连续加息，但和拉加德都认为不会衰退，纳指标普刷新日低后转涨。道指回落，标普收盘微跌。多只蓝筹科技股遏制大盘跌势，被分析师大幅上调目标价的奈飞收涨超 3%，特斯拉涨超 2%。美光盘后一度涨超 5%，盘初曾跌超 3% 的英伟达盘后转涨。中概指数回落，而小鹏汽车涨超 7%。鲍威尔讲话后，美债收益率冲高回落，美元加速反弹，盘中接近逾一周高位，日元连创七个月新低。离岸人民币一度逼近 7.27。原油涨超 2% 脱离两周低位 。黄金创逾三周新低。

鲍威尔放鹰，蓝筹科技股护盘，纳指艰难转涨，芯片股盘初受创，美光财报后拉升

港股 IPO 即将迎来重大改革，IPO 结算周期将大幅缩短，从现行的 “T+5” 变为 “T+2”，新的安排预计将于今年 10 月落地。港交所 6 月 28 日宣布，计划于今年 10 月启用全新的首次公开招股结算平台 FINI，将对港股 IPO 结算流程进行全面现代化和数字化改革，届时，新股定价与股份开始交易之间的时间由 5 个交易日大幅缩短至 2 个交易日。“港交所致力于用最新的技术和基础设施来维持市场的竞争力和吸引力，FINI 承载了港交所对新股结算程序的全面现代化改革，我们将会推出一个云端平台，以线上的方式处理各项新股结算流程，例如竞价、配发及付款等。” 港交所联席营运总监陈翊庭表示。

港股 IPO 迎重大改革 10 月起新股结算周期进入 “T+2” 时代

美国电动汽车充电设备和服务运营商 Blink Charging Co.官网 6 月 28 日宣布，将特斯拉的北美充电标准，以及联合充电系统标准纳入 Blink 充电产品系列，以生产通用的电动汽车充电器。Blink 将在 2023 年 10 月前开始生产 NACSDCFC 充电器，还将在其二级充电器产品线中提供 NACS。

美国充电桩巨头 Blink 将特斯拉 NACS 充电标准纳入产品线

美联储主席鲍威尔：政策具有紧缩性，但还不够紧缩。

美联储主席鲍威尔：相信还会有更多的加息措施。

美国新闻网站 Semafor 消息，TikTok 计划最快下月在其美国版应用程序中推出在线零售商店，与亚马逊、Shein 和 Temu 等电子商务平台直接竞争。据悉，新商店将有别于 TikTok 现有的 TikTok Shop 电商功能，即品牌商支付少量佣金在该平台上销售其产品。报道称，作为计划的一部分，TikTok 正为建立自家库存采购，并将处理物流和客户服务等事宜。知情人士称，在该商店销售的大多数商品将来自中国制造商。