"Banks: A Tale of Two Extremes" - Three Times Better-than-Expected Performance on One Hand, Continued Layoffs on the Other

歐洲銀行股業績出爐，裕信銀行淨利潤大超預期，同時宣佈鉅額派息，但整體行業裁員風暴繼續。

週一，意大利第二大銀行——裕信銀行公佈 2023Q4 業績，淨利潤 3 倍於預期，同時宣佈將 2023 年的股東回報提高到 86 億歐元（93 億美元），再次提高了歐洲銀行的派息基準。

隨後裕信銀行歐股大漲 10%，達到 2015 年 11 月以來的最高點。自首席執行官 Andrea Orcel 於 2021 年上任以來，該銀行股價已經上漲了三倍，在歐洲銀行中漲幅居首。

但與此同時，銀行業裁員風暴仍在繼續，裕信、法興、德意志銀行、花旗先後宣佈裁員，以提高股價和回報率。

裕信銀行利潤大超預期 派息高達 90 億美元

裕信銀行財報指出，受益於利率上升，該銀行去年四季度收入較去年同期增長 4.6%，第四季度淨利息收入 36.1 億歐元，好於預估的 34.6 億歐元。

2023 年 Q4 淨利潤為 28.1 億歐元，為分析師預期的三倍，2023 年全年淨利潤達到 93 億美元，同比上漲 53.8%，主要得益於超預期的收入、較低的壞賬撥備和非經營性項目利潤。

裕信銀行表示，正努力將重點更多地放在收費業務上，將其作為第二個利潤引擎。裕信正在進行的改革包括重建創收型產品，以開發新服務並提高收費。

自 2021 年以來，裕信銀行已通過現金分紅和股票回購的方式分配了近 180 億歐元，提前一年實現了 2024 年底的目標。該銀行在聲明中表示，從今年開始將引入中期股息，並計劃至少分配調整後淨利潤的 90%。

截至 12 月底，裕信銀行普通股一級資本比率為 15.9%，這是衡量財務實力的一個關鍵指標。該銀行在本季度為不良貸款預留了 3 億歐元，不到分析師預期的一半。

展望未來，裕信銀行表示，由於客户要求更高的存款利率，今年淨利息收入會減少，預計 2024 年淨利潤將與 2023 年持平。

銀行業裁員風暴繼續

隨着利率上升趨勢減弱，全球銀行紛紛裁員以提高股價和回報率，法興、裕信均加入了裁員的行列。

裕信銀行加大了成本削減力度，去年四季度裁減了約 1350 個職位。根據週一公佈的文件，這家總部位於米蘭的銀行截至 12 月底的全職員工為 70752 人。

法國興業銀行此前宣佈裁員約 900 人以節省成本，約佔總部員工總數的 5%。同時法興承諾到 2026 年削減 17 億歐元的開支，並將公司的成本收入比降至 60% 以下，以提升資本實力。裁員消息公佈後，法興歐股小幅下跌，該銀行將於 2 月 8 日公佈去年四季度財報。

上週，德意志銀行宣佈計劃裁員多達 3500 人，主要集中在後台部門。花旗上月表示，將裁減 2 萬個職位，預計將節省多達 25 億美元，整體支出預計將在中期降至 510 億至 530 億美元範圍內。

此前文章指出，數據顯示，全球規模最大的 20 家銀行在 2023 年裁員規模至少達到了 61905 人，其中美國的銀行裁員人數佔到了一半。