Nvidia, Meta, Apple, and Microsoft Could Help This Magnificent ETF Turn $250,000 Into $1 Million

人工智能（AI）可能是這一代人中最具革命性的技術。根據你所依賴的華爾街預測，它可能在未來十年內為全球經濟增加 7 萬億到 200 萬億美元不等。

一些公司已經開始收穫成果。例如，Nvidia 在過去兩年中，其市值增加了驚人的 3.2 萬億美元。

但以往的科技革命，如 1990 年代末和 2000 年代初的互聯網泡沫，教會我們挑選贏家和輸家並不容易。畢竟，亞馬遜 在 1994 年開始時只是在線銷售書籍，但現在大部分利潤來自雲計算——這一業務在公司成立時甚至還不存在。誰能預測到這一點呢？

如果投資者購買以 AI 為重點的交易所交易基金（ETF），就不必成為股票挑選專家。iShares 擴展科技行業 ETF（IGM -2.46%）幾乎擁有投資者可能想要的每一隻 AI 股票，長期來看，它可能將 25 萬美元的投資變成 100 萬美元。

圖片來源：Getty Images。

iShares ETF 持有每一隻熱門 AI 股票

iShares ETF 的目標是為投資者提供對技術及相關公司的廣泛曝光，涵蓋硬件、軟件、互動媒體等多個領域。它成立於 2001 年，因此經歷了幾次科技繁榮，包括互聯網、雲計算和企業軟件。

該 ETF 目前持有 278 只不同的股票，但相對集中。其前四大持倉佔其投資組合總價值的 33.1%，而這些都是 AI 行業的關鍵參與者：

數據來源：iShares。投資組合權重截至 2024 年 11 月 12 日，可能會有所變動。

Nvidia 為數據中心提供強大的圖形處理器（GPU），用於開發 AI 模型。需求持續超過供應，該公司的收入在過去五個季度中以三位數的百分比飆升。Nvidia 剛剛開始發貨其新款 Blackwell GPU，這些產品在性能和成本效率上都有驚人的飛躍，因此在可預見的未來將推動強勁的銷售增長。

Meta 和微軟都是 Nvidia 的客户。Meta 在其數據中心填充 GPU，以訓練其 Llama 大型語言模型（LLM），這些模型用於為其 Facebook 和 Instagram 社交網絡創建新的 AI 功能。另一方面，微軟創建了一個名為 Copilot 的虛擬助手，可以生成文本、圖像甚至計算機代碼。此外，微軟 Azure 雲平台為開發者提供了構建自己 AI 軟件所需的計算能力和 LLM。

蘋果在其 AI 旅程中仍處於早期階段。它剛剛開始推出 Apple Intelligence，該功能可供最新 iPhone、iPad 和 Mac 電腦的用户使用。它提供新的寫作工具，可以即時總結和生成文本，並且由於與 OpenAI 的合作，還為 Siri 語音助手引入了新功能。

但 iShares ETF 還持有其他一些熱門 AI 股票，除了前四大持倉外，包括 Alphabet、Oracle、Advanced Micro Devices、CrowdStrike 等。

將 25 萬美元變成 100 萬美元

自 2001 年成立以來，iShares ETF 的年複合回報率為 10.9%，遠高於 標準普爾 500 指數的平均年回報率 8.2%。

然而，iShares ETF 在過去 10 年的年複合回報率加速至 20.1%，這得益於雲計算、企業軟件以及現在的 AI 等技術的日益普及。

下表顯示了根據不同年回報率，ETF 將 25 萬美元投資變成 100 萬美元所需的時間：

作者計算。

任何基金長期以來持續產生超過 20% 的回報都是極其困難的，因為大數法則最終會成為阻力。幾乎一半的 Nvidia 收入來自四個客户，且不太可能他們每年在 AI 基礎設施上的支出能持續達到數千億美元。此外，Meta 已經擁有 33 億日活躍用户，因此除非全球人口顯著增長，否則該公司最終將達到增長天花板。

話雖如此，即使其平均年回報率迴歸到 10.9%，iShares ETF 也可能在 14 年內將 25 萬美元變成 100 萬美元。如果 AI 創造的價值真的能達到我在開頭提到的一些估計，它可能會更快增長，但反之亦然——如果 AI 未能達到預期，像 Nvidia 這樣的股票將嚴重跑輸。

這就是為什麼投資者將 iShares ETF 作為其他基金或個股的平衡投資組合的一部分是個好主意。