Meta's massive investment in Scale AI triggers a chain reaction: surging demand in the AI data labeling market

亞歷克斯·拉特納 (Alex Ratner) 把孩子哄睡後，正準備再工作幾小時，突然得知 Facebook 母公司 Meta Platforms Inc(META.US) 將向 AI 數據標註領域領頭羊——即 AI 初創公司 Scale AI 投資百億美元。幾分鐘之內，這位 Snorkel AI 掌舵者就接到了董事會數個電話，討論如何爭取那些擔心 Scale AI 經營模式獨立性的客户們，尤其是像谷歌、微軟以及 OpenAI 這樣的超級客户。

接着是潛在客户們不斷髮起的詢盤——他説短短一日內有數十家之多，在過去一週已形成 “數千萬美元” 級別的潛在交易，這些交易處於洽談各階段。“每一家負責任的大型語言模型 (LLM) 開發者都將在數據服務供應商多元化上採取不少動作，” 拉特納表示，“市場將出現重大遷移和重大機會。”

毫無疑問，OpenAI 便是其中之一。這家因 ChatGPT 火爆全球而持續位列全球最頂級 AI 大模型開發者的 AI 獨角獸表示，正在逐步停止與 Scale AI 的業務合作。雖然 Scale AI 僅佔 OpenAI 數據標註合同的一小部分，但此舉凸顯出在 Meta 龐大注資後，Scale AI 面臨的新挑戰。

上週，Meta 宣佈對 AI 獨角獸 Scale AI 投資高達 143 億美元，收購 49% 股權，使得這家 AI 初創公司的估值超過 290 億美元。這項 AI 領域重磅交易一大亮點是 Scale AI 首席執行官 Alexandr Wang 將正式加入 Meta 核心研發團隊，領導專注於通用人工智能的 Meta“超級智能” 團隊。

這筆鉅額投資可謂引發了雲計算與 AI 科技領域的大客户們對於其他 AI 數據標註服務提供商們的需求與興趣激增，他們擔心 Meta 會提高其 AI 開發過程的技術可見性，而 Labelbox 和 Turing 等公司的數據標籤服務需求正在大幅增加。

Scale AI 競爭對手們喜迎 “潑天富貴”

多年來，Scale AI 一直是幫助大型科技企業與雲計算巨頭們標註、註釋 AI 訓練數據領域裏最知名的公司之一，吸引了 Meta、OpenAI 等大客户，並躋身估值最高的 AI 初創企業行列。然而，上週 Meta 以高達 143 億美元購置 Scale AI 49% 股權，並挖走該公司首席執行官 Alexandr Wang 掌舵 Meta 全新的 “超級智能” 部門，這筆交易或將改寫 AI 數據標註領域的競爭格局。

如今，Scale AI 最強競爭對手 Snorkel AI，以及 Turing、Invisible Technologies、Labelbox 以及網約車與 Robotaxi 服務領軍者優步科技 (Uber Technologies Inc.) 等科技公司都力爭提供數據相關服務，以滿足 AI 大模型與 AI 應用軟件開發者們無底洞般的數據需求。多家公司表示，客户興趣與需求在 Meta 投資 Scale AI 之後出現激增，部分客户擔心 Meta 將更深入瞭解這些公司的 AI 開發流程以及透過數據標註察覺出一些專有技術。

“需求前所未有。” Labelbox 創始人兼首席執行官 Manu Sharma 表示。該公司獲得孫正義掌舵的軟銀集團以及 Andreessen Horowitz 等機構投資。“我們已與規模最大的 AI 實驗室們合作，現在剩餘的 AI 超級玩家也在主動聯繫，我們預計將獲得更多業務。”

Scale AI 發言人 Joe Osborne 在一份聲明中表示，公司仍保持獨立，客户信任依然是其 “最寶貴的資產” 之一。他補充道：“我們保護客户數據、確保客户成功的承諾絲毫未變。” 對於 OpenAI 逐步終止合作一事，Scale AI 則拒絕置評。

在獲得 Meta 鉅額投資之前，Scale AI 就已面臨不確定性。據知情人士透露，Scale 2024 年營收約為 8.7 億美元，未能達到 10 億美元的年度目標。不過 Osborne 表示，該公司 2024 年營收同比增長 160%，去年新增業務規模超過 15 億美元。

隨着 AI 訓練/推理系統快速發展，包括 Scale AI 官網列出的超級明星客户在內，一些公司也開始重新評估對獲得 Meta 鉅額注資的該公司數據標註服務的依賴程度。

OpenAI 發言人表示，為支持日益先進的 AI 大模型，OpenAI 早已尋求更專業的多元化數據服務供應商。早在 Meta 入股之前，OpenAI 就在逐步減少對 Scale AI 數據標註服務的依賴。

Scale AI 究竟是何方神聖？

Scale AI 創立於大約十年前，最初依靠大量合同工為早期 AI 開發者系統標註文本和圖像。如今，該公司越來越大規模地聘請擁有哲學博士，以及護理、生物科技、物理等知識背景的高級學位且薪酬更高的標註人員來幫助開發更復雜的 AI 大模型，但該領域競爭愈發激烈。

Scale AI 由 Alexandr Wang 於 2016 年創立，早期為機器學習/人工智能大型系統提供數據標註服務。其領先全球的數據標註技術支持微軟 (MSFT.US) 和 OpenAI 等大規模客户的 AI 大模型與 AI 開發者體系研發，並在自 2023 年以來的全球生成式 AI 浪潮中崛起為關鍵角色。該公司此前在 2024 年的最新一輪融資中，整體估值達到約 140 億美元，投資方主要包括 Meta 和微軟。

Scale 首席執行官 Alexandr Wang 或許不像 OpenAI 的 Sam Altman 以及 Anthropic 創始人 Dario Amodei 那樣家喻户曉，但其公司已成為 AI 三大支柱——芯片、人才和數據——中數據領域的絕對領導者。這家初創企業通過龐大外包服務團隊，為 Meta 和 OpenAI 等科技公司提供 AI 模型訓練所需的數據標註服務，並協助開發定製化 AI 應用。

大型科技公司與雲計算巨頭們通常與多家數據及相關標註服務供應商合作，以建立並微調其 AI 大模型。例如，知情人士稱，OpenAI 需要更多專業化數據來支持不同的 AI 大模型開發以及應用，並且已開始轉向 Mercor 等其他公司。

在協議宣佈後的最初階段，OpenAI 首席財務官 Sarah Friar 曾表示，該公司計劃繼續與 Scale AI 合作。“我們不想徹底凍結生態系統，因為併購在所難免，” 她表示。

不過，OpenAI 發言人表示，在過去 6 到 12 個月裏，OpenAI 已認定 Scale AI 並非最佳選擇，因為其需要的專業數據超出 Scale AI 能提供的範圍，且 OpenAI 更加追求服務提供商多元化來規避單一風險。OpenAI 正轉向構建更先進的 AI 大模型，例如能夠模擬人類推理過程的模型，以及能在非常有限輸入下完成任務的代理式模型。Forbes 曾報道，OpenAI 幾個月以來一直在減少對 Scale AI 數據標註服務的使用。

OpenAI 大股東微軟亦列在 Scale AI 官網客户名單中，但知情人士稱微軟目前與 Scale AI 並無大型合同，並且這些小額交易不會因 Meta 投資而改變。微軟拒絕置評。

Scale AI 也在逐步多元化其服務，比如直接幫助企業構建定製化的 AI 應用軟件，並與國防行業合作更緊密。對於欲在該領域擴張的 Meta 而言，國防業務或許也具有長期價值。

雖然 Meta 對 Scale AI 業務的影響還有待觀察，但 Scale AI 及其競爭對手大致認同一點：這筆交易將讓 AI 市場的另一個長期被忽視的角落獲得更多關注。

與新 AI 智能體以及稀缺 AI 算力芯片相比，數據工作歷來 “被忽視”，AI 數據標註公司 Toloka AI 聯合創始人兼首席執行官 Olga Megorskaya 表示。該公司由雲服務商 Nebius 分拆而來，主要客户包括微軟、亞馬遜 AWS 以及 Anthropic。“這筆交易象徵着行業開始認識到人工數據訓練對 AI 大模型的重要性。” 她表示。

投資 Scale AI 堪稱神來之筆，有望助 Meta 股價踏上長期牛市軌跡

駐紮投資研究平台 Seeking Alpha 的分析師 Geneva Investor 近日表示，社交媒體 Facebook 與 Instagram 母公司 Meta 向 AI 初創公司 Scale AI 的鉅額投資，或將大幅提升人工智能相關的業務敞口，併為馬克·扎克伯格領導的這家科技巨頭股價踏入長牛行情帶來 “積極催化劑”。

十多年前收購 Instagram 與 WhatsApp，已經證明 Meta 投資眼光獨到。投資組合社區 Cash Flow Club 的意見領袖 Jonathan Weber 表示：“管理層過去在識別並投資優質目標方面表現出色，包括十多年前收購 Instagram，因此我認為溢價過高的風險並不大。”

數字廣告投放是 Meta 的核心創收引擎，30 億用户則堪稱基石，Meta 的 AI 廣告輔助工具以及 Meta AI 已經持續多個季度幫助 Meta 廣告業務營收超預期增長。在 Meta 依賴的數字廣告投放領域，擁有 30 億用户的 Meta 推出的強大開源 AI 大模型以及與之配套的各種生成式 AI 輔助軟件工具，推動廣告商們覆蓋更大範圍的潛在用户羣體，為 Meta 廣告商以及用户們帶來基於人工智能的全新廣告推薦體驗，這也是華爾街分析師們普遍預計 Meta 股價將持續上漲的重要邏輯。

因此對於 Meta 而言，在全球企業搶佔 AI 應用高地的背景下，Scale AI 或許將幫助 Meta 打造 “殺手級” AI 應用。Scale AI 作為全球數據標註與模型評測龍頭，掌握 AI 時代的 “數據生產資料”。Scale AI 能夠提供業內領先的數據標註與模型評測平台，Meta 則急於將 Llama 系列大模型大規模商業化、並將 Meta AI 這一應用深度嵌入社交、廣告與硬件生態。Scale AI 可以視作 Meta “AI 護城河” 最後一塊關鍵拼圖：即算力 (英偉達 AI GPU+ 自研 ASIC+ 覆蓋全球的大規模數據中心)、大模型 (Llama 家族)，以及數據 (Scale AI) 三位一體。