Is NVIDIA in a hurry? Or is it being cornered by Google's TPU, with Jensen Huang willing to "recruit" Groq at any cost?

據華爾街見聞此前文章，英偉達近日與 Groq 達成了一項非獨家的技術許可協議。

按照披露，英偉達將把 Groq 的 AI 推理技術整合進未來產品體系中，而 Groq 創始人兼首席執行官 Jonathan Ross、總裁 Sunny Madra 以及部分核心工程人員將加入英偉達。Groq 公司本身仍保持獨立運營，其雲業務 Groq Cloud 也將繼續對外提供服務。

然而，如果只把它理解為普通的技術合作，顯然過於表面。技術可以授權，但一家芯片公司的創始人和核心架構團隊，很少作為 “附帶條款” 整體遷移。

英偉達真正看中的，從來不是 Groq 的收入規模，而是它背後的架構思想。而這套思想，與谷歌 TPU 高度同源。

業內普遍認為，隨着 AI 競爭重心從訓練轉向推理，GPU 長期建立的統治優勢開始出現鬆動，TPU 在效率與成本結構上的優勢正逐步顯現，並有望成為谷歌雲未來十年的關鍵護城河，這一背景下，黃仁勳第一次顯露出被逼到牆角的焦慮。

可以肯定的是，一旦英偉達藉助這次技術引入在推理架構上追近甚至抹平與谷歌 TPU 的差距，原本在谷歌與 OpenAI／英偉達陣營之間不斷擴大的技術與生態裂口，很可能會迅速收斂，競爭格局也將重新回到拉鋸狀態。

接下來的問題是：谷歌是否會啓動自己的 “紅色警報（code red）”，動用一切資源試圖阻止這筆交易，還是會以更強硬的方式正面回應？

推理時代提速，TPU 正在撼動 GPU 的長期統治

過去一年，谷歌在 AI 基礎設施上的存在感發生了明顯變化。

Ironwood TPU 與 Gemini 模型體系的推進，使谷歌與英偉達之間的競爭，不再只是 “誰買了更多 GPU” 的問題，而是逐漸演變為兩種計算路線的對峙。GPU 依然統治着訓練，但在推理這一決定長期成本與利潤率的環節，TPU 正在快速逼近甚至反超。

這背後並非簡單的性能參數對比，而是架構差異的集中體現。

GPU 的優勢來自通用並行計算能力，而 TPU 從誕生之初就是為神經網絡推理高度定製的 ASIC。在單位能耗、延遲可控性以及規模化推理成本上，TPU 更貼合當下大模型商業化階段的真實需求。隨着模型能力趨於穩定，推理開始吞噬越來越多算力資源，“算得起” 比 “算得快” 更重要。

這正是英偉達焦慮的根源。

AI 敍事正在從訓練時代，邁入推理時代。訓練是一次性投入，而推理是持續性支出；訓練決定能力上限，推理決定商業下限。當客户開始認真計算長期推理賬單時，GPU 的高溢價模式第一次遭遇結構性挑戰，而谷歌恰恰通過 TPU，把這種挑戰內化成了自身雲業務的護城河。

從這個角度看，TPU 不只是一顆芯片，而是一種成本結構武器。它讓谷歌在雲端推理上逐步擺脱對英偉達的依賴，也讓谷歌雲在未來十年的競爭中擁有了獨特的底層優勢。

Groq 的價值，就藏在這裏。

收編 Groq 的兩大考量：人才 + 時間

Groq 成立於 2016 年，其創始人 Jonathan Ross 曾是谷歌芯片高管，也是 TPU 的早期核心參與者之一。

Groq 所堅持的，並不是 GPU 式的通用並行路線，而是一套強調低延遲、確定性執行和極致推理效率的架構理念。這種理念，與 TPU 的設計哲學高度同源，卻與英偉達傳統 GPU 體系存在明顯張力。

這也解釋了為什麼英偉達選擇 “引入” 而不是 “自研”。相比從零構建一套全新的張量架構，直接吸納已經驗證過的 TPU 思維方式，顯然更快，也更現實。

此前市場一度傳出英偉達將以高達 200 億美元的價格全資收購 Groq 的消息，儘管隨後被否認，但這一傳聞本身已經暴露出英偉達的緊迫感。

Groq 今年的目標收入約為 5 億美元，即便完全兑現，也難以支撐極端的估值倍數。英偉達願意付出的，從來不是為財務，而是為時間。

最終落地的結構，是一筆技術許可加核心人才轉移的 “非收購”。這既降低了監管風險，也避免在輿論上坐實 “被 TPU 逼着買路” 的敍事，但在實質上，英偉達已經把最關鍵的能力握在了手中。

這是一場防禦性的反擊。

AI 基礎設施的戰爭，已經變了

它並不意味着英偉達已經輸掉了推理之戰，但清楚地表明，GPU 的統治不再是理所當然。

當推理成為主戰場，當雲廠商開始用自研芯片重塑成本曲線，英偉達第一次不得不正視一個現實：未來的 AI 基礎設施競爭，不再只靠更大的 GPU。

而真正的懸念，仍然在谷歌一側。

如果 TPU 繼續深度綁定 Gemini，併成為谷歌雲最核心的差異化能力，那麼這場對抗才剛剛開始。英偉達 “收編” Groq，或許正是一個信號——推理時代的大門已經打開，連霸主也不得不提前換位。