驚魂一夜！除了美元外，無一資產倖免，多頭空頭都很受傷

最近幾個交易日熱衷於看漲美股、美債和外匯的投資者們在週二為他們的樂觀付出了沉重的代價。

美國 8 月 CPI 通脹數據意外高於市場預期，投資者認為這代表美聯儲將在更長時間內鷹派加息，9 月加息 75 個基點的概率升至 100%。

在 “新美聯儲通訊社” 之稱的華爾街日報記者 Nick Timiraos表示 “下週至少加息 75 個基點” 後，對下週加息 100 個基點的押注也升至 47%。

據媒體，ETF 管理公司塔特爾資本 Tuttle Capital 首席執行官 Matthew Tuttle 表示：

“今天的情況非常糟糕。人們傾向於（CPI）比預期的低，而它們比預期的更高，這讓很多人 ‘砸了自己的腳’。”

主要金融資產均下跌

在高於預期的 CPI 公佈後，幾乎除了美元外的所有主要金融資產都下跌了。

標普跌超 4%，創逾三個月最差單日表現；納指跌超 5%，創 2020 年 6 月來最大跌幅。對利率政策敏感的科技股和可選消費板塊重挫，銀行和能源股因鷹派加息之下的經濟衰退擔憂而下跌。

債券市場的相對平靜也被打破，兩年期美債收益率升超 22 個基點至 3.79%，刷新 2007 年 11 月來最高。

10 年期美債收益率最高升近 10 個基點至 3.46%，逼近 6 月中旬所創的多年高位。30 年期長債收益率升 6 個基點至 3.57%，刷新 2014 年來最高後轉跌。三個月期短債收益率升至 3.32%，創 2008 年 1 月以來最高。關鍵衰退指標兩年、十年期美債收益率曲線倒掛幅度走擴至逾 30 個基點，突顯市場對衰退降至的擔憂。

歐元兑美元短暫升勢受阻，截止發稿下跌至 0.9978。

跟蹤標準普爾 500 指數（代碼 SPY）和美國國債（代碼 BND）的兩家最大的交易所交易基金公佈了合計損失 4.8% 的消息，表明這是自 6 月中旬以來最嚴重的跨資產下跌。

儘管比特幣被吹捧為對沖通脹的工具，但也未能倖免於大規模拋售。週二，比特幣下跌近 10%，結束了連續四天的上漲。在 CPI 數據發佈後 3 分鐘內，比特幣狂跌 1000 美元，24 小時內跌超 9%，創 6 月以來最大跌幅，接連跌破 2.2 萬和 2.1 萬美元兩道關口，下逼 2 萬美元並創三個月最低。

此外，油價也有所下跌，因為人們擔心央行可能加快貨幣緊縮政策，使經濟面臨衰退的風險。

基金公司 Tallbacken Capital 的創始人 Michael Purves 説：

“這個市場在各個方面都非常艱難。無論你是看好歐元、美國國債還是股市，你今天都將被打擊。”

股市暴跌對對沖基金來説尤為嚴重。據高盛集團的機構經紀商説，對沖基金上週一個月來首次買入股票，名義多頭買盤達到一年來的高點。這也給最近幾天大量買入看漲合約的期權交易員帶來了痛苦。

拋售甚至給股市空頭帶來了痛苦，他們在 6 月至 8 月的反彈期間和上週都被迫平倉。高盛集團一籃子做空最嚴重的股票週二暴跌 6.2%，不過大多數做空者可能因在最近的反彈中平倉而錯過。

Rosenberg Research & Associates 首席經濟學家兼策略師 David Rosenberg 對媒體表示：

“CPI 數據顯示美聯儲持續積極收緊政策，衰退風險大幅上升。現金仍是王道。”