“币圈马斯克” 要变 “币圈麦道夫” 了？SBF 若引渡美国，或面临终身监禁

曾经在币圈 “呼风唤雨” 的SBF 于 12 月 12 日在巴哈马被捕， 纽约南区检察官 12 月 13 日对媒体证实，SBF 已被起诉。FTX 的诈骗故事翻开了新篇章，现在这位 “币圈马斯克” 为了不让自己沦为 “币圈麦道夫”，将开始一场与纽约南区检方的博弈。

媒体报道称，在检方即将于 12 月 14 日披露的起诉书中，对SBF的指控包括电汇欺诈，电汇欺诈阴谋，证券欺诈，证券欺诈阴谋和洗钱。

12 月 12 日，律师事务所 Kennyhertz Perry 的合伙人 Braden Perry 接受采访时表示，仅考虑电汇欺诈罪这一项，FTX 这 10 亿美元的资金缺口和众多受害者，就将使 SBF 面临终身监禁且不可假释。

但现阶段，美国检方必须确保能将 SBF 从巴哈马引渡回美国。美国前检察官 Renato Mariotti 在接受媒体时表示，他认为这一过程将持续很久，乐观估计审判最早会在 2023 年底开始进行。但 SBF 每天在 Twitter 等公众平台自证其罪，让案件变得容易了不少。

是否有诈骗意图将是案件的关键

除了检方对SBF的多项欺诈指控外，12 月 13 日，美国证券交易委员会（SEC）也指控 SBF 对投资者犯有欺诈罪，称其策划了一场 “持续多年的欺诈”，诉状称：

自 2019 年 5 月以来，FTX 从股权投资者处筹资逾 18 亿美元，其中来自美国的投资者约 11 亿美元。

SBF 向投资者隐瞒了三重要的事：1）将 FTX 客户的资金转移到 Alameda。2) 在 FTX 平台上给予 Alameda 的特殊待遇：包括为 Alameda 提供几乎无限的'信贷额度'。3) Alameda 大量持有的估值偏高的非流动性资产（如 FTX 的代币 FTT）。

Mariotti 在接受媒体采访时表示，“意图” 是欺诈案件的关键因素之一，检方将指控 FTX 涉嫌使用客户资金人为稳定其公司代币 FTT 的价格，违反了托管资金的义务：

我认为检方需要证明 SBF 是有欺骗或误导客户的意图，根据我的经验，他们很可能将这么说。那现在，SBF 剩下的为自己辩护的理由将是：我没有注意到，我无能，我不是欺诈犯。

媒体分析指出，在父母双方均为法学院教授的指引下，11 月 30 日，亮相在《纽约时报》商业峰会的 SBF 有意的向大众传达了，自己因对 Alameda 缺少关注，导致出现资金漏洞的状况，没有诈骗意图，对 Alameda 的资金问题一无所知：

我没有故意混合资金，我没有进行欺诈，我什么都不知道。

华尔街见闻此前曾介绍，SBF 原定本周二将通过视频接入参加美国国会众议院的听证会，FTX 新任首席执行官兼清算人 John J. Ray III 也将成为听证会的证人。

根据 Ray 于今日提前发布的开场证词，他明确指出，FTX 向客户做出承诺，他们的保证金将保留在 FTX 的账户中，同时 FTX 的资金又存在与 Alameda 混合的情况，FTX 通过贷款，向 Alameda 和 SBF 转移了部分资金。

Mariotti 称如果有证据指向 SBF 明确知道这两件事，他毫无疑问存在诈骗意图，将被定罪。Mariotti 说：

现在的关键问题是 SBF 是否知道资金将被汇往 Alameda。如果他确实知道这此事，同时也知道 FTX 客户曾被告知，他们的资金会被留在 FTX 的账户中，那么他将很难就欺诈罪进行抗辩。

同时，Mariotti 表示，现在的当务之急是确保 SBF 能被顺利引渡回美国，他称，这个过程可能会持续很久。

自 1931 年以来，美国和巴哈马就签订了引渡条约，最近一次更新于 1990 年。媒体分析称，由于 SBF 尚未在巴哈马被定罪，美国检察官必须获得逮捕令并提供足够的证据证明其有罪。

如果能够定罪，SBF 或将用余生赎罪

Kennyhertz Perry 的合伙人 Braden Perry 接受采访时表示，考虑到投资者们的损失规模及庞大的投资者数量，仅电汇欺诈罪这一项罪，SBF 都将面临终身监禁，Perry 解释称：

联邦量刑指南遵循数字系统，从 1 分开始，最高为 43 分。电汇欺诈的基础分为 7 分。

超过 5.5 亿美元的损失则会在 7 分的基础上增加 30 分， FTX 的客户损失了数十亿美元。

有超 25 名受害者会增加 6 分，同时如果诈骗出现在拥有监管机构的市场中，则会再增加 4 分。综合来看仅这电汇诈骗这一项，他就会被判终身监禁且不能假释。

Perry 同时指出，如果 SBF 被定罪，他依旧有减刑的可能性，前面提到的超 5.5 亿美元所增加的 30 分有些时候并不那么重要，Perry 说：

在实际过程中，许多比较有钱的被告被判处的刑期低于量刑指南规定的刑期，即使在大型欺诈案件中，前面提到的 30 分也可以认为没有那么重要。

加密货币对冲基金经理 Stefan Qin，面对约 9000 万美元的证券欺诈罪被判处 7 年以上监禁，而如果根据联邦量刑指南，则需要判处 15 年半至近 20 年的监禁。

5 个月前还是 “币圈央妈”

趁着今年早些时候的币圈混乱，SBF 开始大肆扩张自己的商业版图。当时就有媒体评论称，充当币圈的最后贷款人的 SBF，想要凭他一己之力帮币圈 “喘口气”。

数字资产对冲基金 Nickel Digital Asset Management 的基金经理 Anatoly Crachilov对不停出手的 SBF 评价道：

SBF 成为最后能提供贷款的人......如果多个雷曼事件集中发生，那么加密货币寒冬可能会持续很长时间。

当时的 FTX 完成了对陷入困境的日本交易所 Liquid 的收购，BlockFi 和 Voyager Digital 也都在他的掌控之中，同时还与韩国交易所 Bithumb 进行洽谈，可谓风头无两，而这一切都可能为 SBF 一步步沦为 “阶下囚” 买好了伏笔。

在拯救加密货币经纪商 Voyager Digital 的过程中，SBF 的三重身份逐渐浮出水面：Alameda Research 既是 Voyager Digital 的借款人、贷款人，同时也是它的投资人。华尔街见闻此前提及，这种循环资本在加密货币市场普遍存在，将加剧加密货币机构之间 “唇亡齿寒” 的关系。

此前华尔街见闻指出，币圈危机是个 “无底洞”，SBF 凭借一己之力不仅不能力挽狂澜，甚至还会自身难保。SBF 虽然拥有雄厚的资金，但他的财富几乎完全与加密货币有关，在币圈暴雷过程，他自己的命运也岌岌可危。SBF 的举动很难像传统央行一样，能够获得广泛认可从而提振市场信心。