美国财政部周五公布的数据显示，截至 9 月 30 日的本财年赤字为 1.83 万亿美元，高于上一财年的 1.7 万亿美元，是除 2020 和 2021 财年以外的纪录最高，受到债务利息成本增加以及社会保障和国防支出增长的推动，远远抵消了税收收入的增长。
隔夜要点
· 美国股市道指和标普 500 指数周五创收盘新高，纳斯达克指数也收涨，因 Netflix 股价在盈利推动下跳涨，科技股也普遍走高。美元下跌，在连续五天上涨后稍事喘息，中国新一轮刺激措施推动风险偏好上升，提振全球股市。美国公债收益率下跌，市场在过去一个月收益率大幅上扬后出现盘整，投资者预计美联储将因美国经济仍强于此前预期而不再那么鸽派。石油期货下跌，周线跌幅超过 7%，此前数据显示中国经济增长放缓，投资者消化喜忧参半的中东前景。金价升穿每盎司 2700 美元大关，为史上首次，受助于中东紧张局势升级、美国大选的不确定性以及宽松货币政策预期。
国际新闻
· 亚特兰大联邦储备银行行长 Raphael Bostic 强调决策者致力于实现 2% 的通胀目标，表示他不急于将利率降至所谓的中性水平。参见：《【市场要评】美国 9 月通胀数据进一步增加美联储小幅降息的可能》
· 美国银行策略师 Hartnett 表示，鉴于特朗普赢得大选以及共和党控制国会的可能性上升，投资者比照 2016 年大选交易策略提前买入银行、小盘股和美元。参见：《【市场要评】特朗普再度强调贸易保护主义，特朗普交易升温》
· 著名经济学家鲁比尼警告称，特朗普的政策计划，包括加征关税、推动美元贬值并对非法移民采取强硬立场，有可能在拖累经济增速的同时刺激通胀走高。
· 美国财政部周五公布的数据显示，截至 9 月 30 日的本财年赤字为 1.83 万亿美元，高于上一财年的 1.7 万亿美元，是除 2020 和 2021 财年以外的纪录最高，受到债务利息成本增加以及社会保障和国防支出增长的推动，远远抵消了税收收入的增长。
· 欧洲央行管委 Villeroy 认为在降息速度和幅度上应保持灵活性。欧洲央行调查显示，明年欧元区通胀率料跌至略低于 2% 的水平。
· 波音（BA.US）与工会就新的合约达成临时协议，其中包括四年内加薪 35%。工会成员将于 10 月 23 日就新合约进行投票，如果获得通过，长达 1 个多月的罢工有望落幕。
· 流媒体公司 Netflix（NFLX.US）第三季度新增逾 500 万用户，各项主要财务指标的表现均超过了华尔街的预期，公司股价飙升至纪录高位。
大中华新闻
· 中国周一将迎来贷款市场报价利率 (LPR) 调整窗口，1 年期 LPR 料下调 20 个基点至 3.15%，5 年期 LPR 料下调 20 个基点至 3.65%。
· 中国证监会称，将要求获批准开展证券、基金、保险公司互换便利操作的相关机构加强合规风控管理，维护市场稳定运行。
· 中国证券时报周日报道，周日 23 家沪深上市公司披露公告，表示公司或控股股东已与银行签订贷款协议或取得贷款承诺函，将使用贷款资金用于回购或增持，涉及资金总额超 110 亿元。
· 美国大选令人民币波动率骤升，跨过大选日的 1 个月期境内和境外人民币兑美元的隐含波动率之差为近两年来最大。
· 中央政府周六在网站上发布了两用物项出口管制条例，适用于既可用于民用目的，也可用于军事目的或者有助于提升军事潜力的货物、技术和服务。
· 根据香港交易所及香港证监会的联合声明，将把 IPO 审批时间压缩至 100 天左右，努力给 IPO 申请人一个确定的时间表。
商品及外汇市场
· 彭博美元指数五个交易日来首次下跌，交易员对本周的上涨进行整固，而且，美国国债收益率下滑。日元跌破 150 关口之后反弹。
· 原油周五下跌，本周跌幅创逾一年来最大，因为美国重启旨在终结中东冲突的行动，此外，中国原油需求下滑。
· 黄金在地缘局势以及美国大选不明朗的背景下继续上扬，再一次创出历史新高。中国央行出手支撑资本市场强化了投资者的乐观情绪，基本金属上涨。
财报和经济数据焦点
· 中国至 10 月 21 日一年期贷款市场报价利率（预期：3.15%，前值：3.35%）
文章来源：Goldhorse Capital Extramile
作者：Terry Chow
