監管機構罕有一次過批 3 隻新 MPF 基金
市面的強積金(MPF)基金 494 隻,過往常被詬病選擇太多,普羅打工仔不懂選擇,近年監管機構巳鮮有批新產品。不過,本港第 3 大受託人永明金融最近有 3 隻成分基金罕有闖關成功,包括本港首隻 ESG(環境、社會及管冶)MPF——永明強積金環球低碳指數基金、美國股票基金、以及歐洲股票基金。
永明金融指,憑多元化組合,冀分散風險及捉緊全球市場的投資機遇,亦令永明彩虹 MPF 計劃的基金選擇增至 17 隻。惟專家指,以歐美股票 MPF 今年升約一成,成員忌瞓身高追,反而應趁高減磅。
凱基亞洲投資策略部助理副總裁莫偉民指,美國中小型銀行危機緩和,勞動市場仍具韌性,歐洲經濟也較預期穩健;然而,歐美兩地的信貸環境仍偏緊,遂對兩地的投資評價維持中性。
莫偉民表示,年初至今美國股票 MPF 錄得介乎 8% 到 15% 升幅,歐洲股票更急彈 13% 至 18%。展望後市,料明年聯儲局轉向減息,經濟及企業盈利有望重拾正軌,皆有利股票。可是,MPF 屬長線投資,不宜過份集中單一市場,故此毋須在現市況高追歐美股票,反而應堅守分散投資。
永明強積金 推環球低碳指數基金
談及永明強積金環球低碳指數基金,莫偉民認為,低碳指數 MPF 涵蓋 ESG 元素,何况投資地域分散,是涉足成熟市場的不錯選擇。參考同類的零售基金,以滙豐(HSBC)環球低碳股票基金為例,今年升約 6.5%,而永明上述 MPF 所追蹤的環球低碳指數則升 7.8%。
至於備受關注的收費,莫偉民透露,永明 MPF 環球低碳指數基金的管理費上限,佔資產淨值的 1.1%;美國股票基金是 1.285%、歐洲股票基金為 1.305%。
談及現市況 MPF 的布局,莫偉民補充,對大部份打工仔而言,MPF 作退休養老用,供款人的年齡左右投資組合,高波幅對年輕人是機會,但對臨近退休族可能是風險。成員「積金有術」可參考 3 大致勝錦囊,包括:(1)資產配置盡量遍布環球,冀減低個別地區的風險;(2)隨着年齡增加,宜加碼債券等較保守資產冀降波幅,不妨以「100 減年歲」,作為組合中股票的比重,例如 40 歲的中年人,60% 供款押注股票、40% 為債券;(3)若 MPF 佔退休儲蓄的比重較大,宜以保本防守為主,務求退而無憂。
MPF 專家、保險顧問 Ben.Excellence 顧問公司董事鍾建強認為,中美角力及俄烏衝突,仍困擾歐美。歐洲既要解決自身經濟問題;美國債務上限及通脹等癥結,仍未有徹底的解决方案。就算債務上限獲得國會通過,那只是權宜之計;息口不斷上升,對經濟的影響最終浮現。若手持歐美 MPF 的成員,可考慮趁高套現,先鎖定利潤,特別是風險承受能力不太高者。
永明金融將於下周一(6 月 5 日)就推出 3 隻新成分基金舉行發佈會,屆時香港永明金融財富及退休金業務總經理潘紀紅、永明資產管理(香港)行政總裁顏建華、以及首席投資策略師龔偉怡出席,分析下半年市況。