长期资本收益或亏损

定义

长期资本收益或亏损，出于税务目的，是指持有超过 12 个月的投资在出售时产生的收益或亏损。持有少于 12 个月的投资被报告为短期资本收益或亏损。

起源

长期资本收益或亏损的概念源于税法的演变，旨在鼓励长期投资。20 世纪初，美国税法开始区分短期和长期资本收益，以便为长期投资者提供税收优惠。

类别和特征

长期资本收益通常享有比短期收益更优惠的税收待遇。长期资本收益的税率通常低于普通收入税率，这激励投资者持有资产更长时间。无论是短期还是长期的资本亏损，都享受相同的税收待遇，可以用来抵消资本收益。

案例研究

案例一：假设投资者在 2018 年购买了苹果公司的股票，并在 2020 年出售。由于持有时间超过 12 个月，任何收益都将被视为长期资本收益，并享受较低的税率。案例二：投资者在 2022 年购买了特斯拉的股票，并在 2023 年出售。由于持有时间少于 12 个月，收益将被视为短期资本收益，适用较高的普通收入税率。

常见问题

常见问题包括如何计算持有期，以及如何正确申报资本收益或亏损。投资者常常误解持有期的计算方式，导致错误的税务申报。