保留並支付

核心描述

• “保留並支付” 是一種破產豁免方式，允許正經歷破產程序的個人通過繼續按期付款，保留對重要資產（如房屋或汽車）的所有權，為債務人提供一定的穩定性。
• 這一做法通常受各地法律規定、債權人同意以及對付款狀態、資產保險和豁免覆蓋範圍等嚴格要求的影響。
• 雖然 “保留並支付” 有助於債務人延續信用歷史、降低生活擾動，但債務人也需承擔持續付款、資產被收回和破產結束後可能出現的相關責任風險。

定義及背景

“保留並支付”（Keep and Pay，通常也稱為 “Ride-Through”）是破產案件中一種法律策略，主要在美國使用。通過這一方式，債務人可以在破產程序中，通過繼續按照原定合同向債權人付款，保留抵押資產的所有權。與將資產交還給債權人以沖銷債務的模式不同，“保留並支付” 着重於幫助債務人維持如主要交通工具或住所等對日常生活至關重要的財產。

該理念最初是為了在保護債務人重獲新生的權利與債權人對擔保物的權益之間取得平衡。美國《破產法典》（如 11 U.S.C. §§ 521, 524(c), 362(h), 722 等條款）對 “保留並支付” 的方式及其限制有詳細規定。值得注意的是，2005 年《破產濫用防止與消費者保護法》（BAPCPA）頒佈後，在某些司法管轄區，尤其針對動產（如車輛等消費品）的 “Ride-Through” 模式受到了較大限制。

當債務人保持還款無逾期、資產保險齊全且其淨值在豁免限額內時，“保留並支付” 策略通常能施行。若該資產沒有額外的非豁免權益時，受託人通常會放棄對資產的管理權；之後，債務人繼續根據原合同向債權人付款。值得注意的是，如果破產期間未簽署新的確認協議，債務人個人責任可能在破產後被解除，但只要有抵押權，債權人仍可在債務人後續違約時收回資產。

計算方法及應用

在使用 “保留並支付” 時，需要關注的一些財務計算和法律程序包括：

還款計算

• 分期還款：債務人需要繼續按照原合同約定的本金和利息還款。例如，如果車輛貸款餘額為 9,500 美元，利率 6%，還款期 36 個月，則每月約需償還 289 美元（不包含保險等相關費用）。
• 房貸附加費用：如為房屋貸款，還款中通常包含物業税和保險等託管費用，這些也需保持按時繳納，方可執行 “保留並支付”。
• 權益及豁免核查：計算資產在扣除抵押及適用豁免後的淨值。如果該淨值超出本地法定豁免額，受託人可能會處置資產用於清償債權人。

應用流程

• 資格核查：確保相關資產（如房屋、汽車）貸款沒有逾期，保險齊全，物業税已交清。
• 債權人溝通：部分債權人要求籤署正式的確認協議，有些則允許債務人直接 “保留並支付”，具體需與債權人溝通協商。
• 法律遞交材料：債務人需按法定要求提交保留意向聲明，如需確認協議則同時遞交法院和債權人。材料提交有嚴格時限要求。
• 破產後管理：如果未簽署確認協議，破產解除後債權人如因違約收回資產，通常無法再追索剩餘欠款。

實際應用舉例

（虛擬示例，僅供參考）

一位靠汽車上班的工薪族，在破產期間持續還款，車輛貸款餘額為 8,000 美元，剩餘 24 個月，年利率 5%。該債務人全程保持保險及準時還款，貸款方允許其採用 “保留並支付” 方式，避免資產處置的不確定性和額外成本，該債務人也得以保留工作必需的車輛。

優勢分析及常見誤區

與其他破產方案對比

主要優勢

• 保留生活必需財產：如交通工具、住宅等關鍵資產，有助於債務人維持工作與居住穩定。
• 減少直接責任：未簽署確認協議時，個人債務責任多被豁免，但抵押權依然存在。
• 持續信貸記錄：如果按期還款，有助於信用修復（但部分債權人不會繼續上報良性付款記錄）。

主要劣勢

• 仍有收回風險：後續如有違約，資產可能被收回。
• 負擔原合同利息及貶值：需繼續履行貸款合同，面臨高利息或資產價值下跌等情況。
• 法律適用不一：具體可行性依賴於所在地法律規定及債權人政策，並非適用於所有資產和地區。

常見誤區

誤區一：“保留並支付” 後資產一定能保住。

• 説明：若後續未按合同還款，債權人仍有權收回資產，部分地區僅因未確認協議也可能收回。

誤區二：持續還款必然提升信用。

• 説明：信用修復效果取決於債權人是否繼續上報還款記錄，若不報告則作用有限。

誤區三：所有有抵押債務都能 “保留並支付”。

• 説明：一般僅限於主要生活必需資產（如家庭用車、住宅），奢侈或非必需品大多不適用。

實戰指南

步驟詳解

1. 核查資產及債務狀態
   • 確認需保留的資產（如房、車）還款無逾期，保險齊全，相關税費已繳清。
   • 評估資產淨值是否在本地豁免範圍內。
2. 與債權人溝通
   • 一定要確認債權人是否接受不簽署確認協議的 “保留並支付”，如有特殊要求須按規定執行。
3. 遞交法律文件
   • 按破產規定提交保留意向聲明（Statement of Intention），如需確認協議則依法提交至法院審批。
4. 持續按合同義務履約
   • 建議設置自動轉賬，避免發生漏還形成違約。
   • 保持資產保險齊全，密切關注債權人後續聯繫。

（虛擬）案例參考

一位醫生因需車輛出診，在申請第七章破產時，汽車貸款餘額 10,000 美元，年息 7%，車輛淨值在法定豁免範圍內。貸款方要求她保持每月 300 美元償還及全額保險。她向法院提交資產保留聲明，無需簽署確認協議，破產後持續履行付款義務，順利保住了工作必需的車輛。如若後期違約，貸款方有權收回車輛，但無法對剩餘欠款繼續追索。

實用建議

• 合理預算：結合保險、税費、維修等綜合成本重新規劃家庭預算。
• 保留付款和溝通記錄：遇到爭議或信用報告問題時可作為有力佐證。
• 尋求專業幫助：建議諮詢本地專業破產律師，確保法律程序與權益不被忽視。

資源推薦

• 美國法院官方破產基礎：uscourts.gov
• 美國破產法典 11 U.S.C.（521、524、362、722 條等）：原文詳解破產期間抵押資產相關權益及債務人義務。
• National Consumer Law Center《消費者破產實務》（英文）：權威指南，全程解析美國破產常規操作。
• American Bankruptcy Institute Journal：定期推送行業實務、案例研究和政策前沿。
• 代表性案例：如 In re Dumont（第九巡迴，2009）、In re Belanger（第五巡迴，1986），闡釋 “Ride-Through” 的適用邊界。
• 本地法律援助與律師協會：各地律協和法律援助機構可協助指引專業破產律師資源。

常見問題

保留並支付在破產中的定義是什麼？

保留並支付是一種允許債務人在破產期間，通過持續向債權人付款，實現對車輛、房屋等有抵押資產的保留的做法。通常不要求籤署新的確認協議，但若付款不及時，債權人仍保有資產處置權。

保留並支付與確認協議、贖回有何區別？

確認協議是雙方簽署新合同，債務個人責任復原；贖回是在資產現值一次性兑付後直接獲得完全所有權。“保留並支付” 則是無需新協議，維持原有還款安排，但仍受抵押約束。

哪些資產常可採用保留並支付？

一般為主要交通工具、家庭自住房及部分生活類消費品（如家用電器等，若貸款有擔保且符合豁免）。奢侈或非必需品大多不適用。

保留並支付有什麼風險？

最大風險是若後續違約，資產依然會被收回，同時仍需承擔原合同利息及維護成本，相較於確認協議或 “還款計劃” 法律保護程度略低。

保留並支付能改善信用記錄嗎？

如能保持還款，通常有助於信用修復。但部分債權人會因債務已豁免不再向信用機構上報數據，效果因此減弱。若發生漏還，信用仍會受損。

所有破產法院都可執行保留並支付嗎？

並非所有法院和地區都允許，具體要依賴地方判例、債權人政策及資產類型。部分地方法院、部分債權人破產後要求務必簽署確認協議。

所有有抵押債務都能保留並支付嗎？

並不是，一般僅適用於生活必需的購置型資產。豁免限額、債權人要求和資產性質均有影響，奢侈品或非必需消費品適用性較低。

若後續違約會發生什麼？

發生違約時，債權人可依法收回房產、車輛等擔保物。如未簽署確認協議，多數情況下債權人不能對資產處置損失部分繼續追償。

總結

保留並支付為破產中的個人提供了一種可行路徑，使其在關鍵時期保有生活及工作必需的資產（如住房、車輛），為恢復穩定生活打下基礎。但該方式需債務人在還款、保險等方面長期保持合規，且法律實踐存在一定地域和政策差異。債務人在採用 “保留並支付” 時，應認真核查自身資產、負債及適用法律，做好打算和預算，並儘早諮詢具備當地實務經驗的專業人士，以保障自身權益，逐步改善財務狀況。